敏捷的长期主义者:创实技术展望2023半导体供应链逻辑

从2020年疫情催生宅经济带动消费电子需求激增,到2021年半导体行业由于芯片短缺迎来的恐慌囤货及扩产等连锁效应,再到2022年俄乌战争爆发、石油、天然气等大宗交易品价格攀升,上游材料成本上涨,全球通胀加剧,消费电子需求急速下滑,芯片行业库存堆积同时伴随结构性缺货严重。后疫情时代全球经济发展一波三折,而身陷大经济周期的半导体市场也经历了过山车般的供需逆转。

作为业内领先的电子元器件独立分销商,深圳创实技术有限公司(Cytech Systems,以下简称“创实技术”)总经理Alice在展望2023年的半导体供需市场时预判,“2023年将延续2022年下行的大趋势,结构性缺货也仍将继续。这是产业周期性决定的,并且经济大环境并没有明显的改善。

敏捷的长期主义者:创实技术展望2023半导体供应链逻辑

图1. 创实技术(Cytech Systems)总经理Alice

Alice对趋势的预测同世界半导体贸易统计组织(WSTS)的最新预测不谋而合。根据WSTS统计数据,继2021年取得26.2%的强劲增长后,预计2022年全球半导体市场增速放缓至4.4%,达到5800亿美元。同时,预计2023年全球半导体市场将萎缩4.1%至5570亿美元,为过去连续三年增长后首次年度收缩,这种放缓可能预示着更广泛的经济困境。

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图2. WSTS 2022年秋季半导体市场预测:按半导体产品划分的市场规模和预测(上段为金额,下段为同比增长) 

产业周期重塑独立分销商价值,“敏捷性”、“调冗余”是其价值核心

尽管从半导体市场层面关键词仍是“缺货”,但近几年用于修饰“缺货”的定语却不尽相同。从之前的“全面缺货”,到现在的“结构性缺货”,总得来说,对下游终端客户来讲还是延续了2021年的BOM物料不齐全,总库存高企、现金流压力大的现象。

经过近2年的持续性缺货,很多终端客户也在重新审视自身供应链的安全和可持续性,也是由于这一原因,独立分销商的价值正在被客户重新认知。“目前,很多全球头部客户,不论是EMS客户还是OEM客户,都纷纷增加了独立分销商在自身供应商体系的占比,创实技术也通过自身的持续努力,逐步渗透到很多头部客户的供应链中,”Alice补充道。

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